“后續(xù)可能還會(huì)有銀行關(guān)閉杠桿類(lèi)貴金屬投資交易,只保留實(shí)物投資產(chǎn)品。目前想進(jìn)行交易型貴金屬杠桿交易可能只能通過(guò)期貨,但是由于期貨暫時(shí)沒(méi)有夜盤(pán),對(duì)于大金額的投資人來(lái)說(shuō)波動(dòng)最大的一段時(shí)間,只能在旁觀看,并不方便!睆V東省黃金協(xié)會(huì)副會(huì)長(zhǎng)兼首席分析師朱志剛對(duì)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示。
今年以來(lái),銀行收緊貴金屬業(yè)務(wù)動(dòng)作層層遞進(jìn)。
本周末,招商銀行(600036)發(fā)布公告宣布,即將停辦個(gè)人紙貴金屬雙向交易業(yè)務(wù)、個(gè)人雙向外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)、個(gè)人實(shí)盤(pán)紙黃金紙白銀買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)及“招財(cái)金”業(yè)務(wù)。這是繼工商銀行和建設(shè)銀行之后,有一家大行對(duì)黃金交易“說(shuō)不”。
多家銀行對(duì)于杠桿交易進(jìn)行限制
根據(jù)公告顯示,招商銀行即將停辦個(gè)人紙貴金屬雙向交易業(yè)務(wù)、個(gè)人雙向外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)、個(gè)人實(shí)盤(pán)紙黃金紙白銀買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)及“招財(cái)金”業(yè)。上述業(yè)務(wù)的持倉(cāng)客戶(hù)及現(xiàn)貨庫(kù)存客戶(hù)請(qǐng)于2022年10月17日前擇機(jī)自主平倉(cāng)。
談及原因,招商銀行表示,為順應(yīng)市場(chǎng)形勢(shì)變化,更好地保護(hù)投資者權(quán)益。
在此次官宣賬戶(hù)貴金屬業(yè)務(wù)即將停辦前,招商銀行早在2021年就已宣布暫停相關(guān)業(yè)務(wù)的新開(kāi)倉(cāng)交易功能。彼時(shí),該行發(fā)布公告稱(chēng),自2021年8月23日起,暫停個(gè)人紙貴金屬雙向交易業(yè)務(wù)、實(shí)盤(pán)紙黃金紙白銀買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)、個(gè)人雙向外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)的新開(kāi)倉(cāng)交易功能以及“招財(cái)金”業(yè)務(wù)的新開(kāi)倉(cāng)交易(含現(xiàn)貨買(mǎi)入)功能?蛻(hù)將無(wú)法新發(fā)起開(kāi)倉(cāng)交易,原有交易平倉(cāng)不受影響。
招商銀行并不是唯一一家對(duì)黃金交易“開(kāi)刀”的銀行。7月18日,中國(guó)建設(shè)銀行官網(wǎng)發(fā)布公告稱(chēng),自北京時(shí)間2022年8月15日(周一)7:00起,暫停賬戶(hù)貴金屬業(yè)務(wù)黃金、白銀的買(mǎi)入、轉(zhuǎn)換交易及定投計(jì)劃的設(shè)置與變更;暫停賬戶(hù)貴金屬雙向交易業(yè)務(wù)黃金、白銀的空頭開(kāi)倉(cāng)交易;已設(shè)置的賬戶(hù)黃金、賬戶(hù)白銀、賬戶(hù)鉑金定投計(jì)劃將自動(dòng)終止?蛻(hù)相應(yīng)業(yè)務(wù)原有持倉(cāng)的賣(mài)出、空頭平倉(cāng)及暫停交易前的有效委托掛單不受影響。
7月15日,工商銀行發(fā)布通告稱(chēng),自8月15日8:00起將暫停賬戶(hù)黃金、賬戶(hù)白銀業(yè)務(wù)開(kāi)倉(cāng)交易,客戶(hù)已設(shè)置且未成交的開(kāi)倉(cāng)掛單將自動(dòng)失效,持倉(cāng)客戶(hù)的平倉(cāng)交易不受影響。
工商銀行還表示,考慮到國(guó)際大宗商品市場(chǎng)不確定性較大,對(duì)于有持倉(cāng)余額的客戶(hù),建議謹(jǐn)慎控制持倉(cāng)規(guī)模,注意防控自身風(fēng)險(xiǎn)。這已經(jīng)是工行7月第二次,年內(nèi)第七次對(duì)貴金屬交易進(jìn)行限制。今年以來(lái)已經(jīng)有多家銀行對(duì)于貴金屬的交易進(jìn)行限制。
除了上述三家銀行之外,今年以華夏銀行(600015)、興業(yè)銀行(601166)等都發(fā)布相關(guān)業(yè)務(wù)調(diào)整公告,總體上對(duì)貴金屬業(yè)務(wù)有所收緊。
實(shí)物交易增加
從暫停上調(diào)保證金比例,再到新開(kāi)倉(cāng)以及逐步平倉(cāng)等諸多做法,銀行對(duì)于貴金屬交易的繩索越勒越緊。如何看待銀行此番集中加強(qiáng)對(duì)貴金屬調(diào)整力度的信號(hào)?
來(lái)自上海黃金交易所的一則通知值得留意。7月初,上海黃金交易所表示,近期受?chē)?guó)際因素影響,全球大宗商品價(jià)格出現(xiàn)大幅波動(dòng),市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)明顯加劇。各會(huì)員單位提高風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí),做細(xì)做好風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急預(yù)案,提示投資者做好風(fēng)險(xiǎn)防范工作。
“可能是因?yàn)椤蛯殹录挠绊懀y行意識(shí)到此類(lèi)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn),因此對(duì)交易杠桿一再收縮。之前我的保證金可以做到10%,也就是10倍杠桿,現(xiàn)在保證金一再提高,杠桿最多也只能2倍,對(duì)于職業(yè)黃金客來(lái)說(shuō),交易的束縛大大增加,當(dāng)然風(fēng)險(xiǎn)也大幅降低!辟Y深黃金投資人林榮表示,其從2008年即開(kāi)始職業(yè)投資黃金。
朱志剛認(rèn)為,完全限制杠桿交易,有點(diǎn)因噎廢食!笆紫仍秃忘S金并不完全相同,黃金是國(guó)際公認(rèn)的避險(xiǎn)資產(chǎn),相比原油,黃金更容易交割;其次黃金交易已經(jīng)累積了大量的投資者,有一定的市場(chǎng)需求。銀行更應(yīng)該對(duì)客戶(hù)進(jìn)行分級(jí),針對(duì)不同類(lèi)別的客戶(hù)進(jìn)行不同等級(jí)的風(fēng)險(xiǎn)服務(wù),而不是完全取消杠桿交易!
由于銀行杠桿交易叫停,實(shí)物交易量大增。朱志剛表示,7月實(shí)物交易的量相比此前幾乎翻了一倍,“黃金畢竟是避險(xiǎn)商品,市場(chǎng)的擁躉很多,在銀行叫停杠桿交易之后,不少投資人就轉(zhuǎn)向了實(shí)物交易!
而廣州一家百貨商場(chǎng)的負(fù)責(zé)人也表示,今年七夕節(jié)期間,投資金條和首飾黃金的成交量同比上升190%。
不過(guò)由于看淡未來(lái)黃金的走勢(shì),交易型黃金投資品出現(xiàn)持續(xù)的減倉(cāng),全球最大的黃金ETF——SPDR的持倉(cāng)自6月17日開(kāi)始,連續(xù)減倉(cāng)已經(jīng)超過(guò)一個(gè)月,持倉(cāng)量從原來(lái)的1075.54噸減至最新的999.16噸, 這是今年來(lái)首次低于1000噸的整數(shù)關(guān)口。
此外據(jù)世界黃金協(xié)會(huì),7月,全球黃金ETF流出81噸(約合45億美元),連續(xù)第3個(gè)月出現(xiàn)凈流出,也是自2021年3月以來(lái)的最大月度流出量。
最新評(píng)論